카카오 주요사항보고서(회사합병결정)

주요사항보고서 / 거래소 신고의무 사항

회사합병 결정

* 상장회사는 독립이사, 비상장회사는 사외이사에 해당주1) 당사의 감사위원은 전원 독립이사로 구성되어 있습니다.

주식회사 카카오는 2026년 8월 21일자 이사회 결의에 따라 카카오톡을 기반으로 한 플랫폼 사업부문을 분할하여 분할신설회사인 주식회사 카카오에이아이(가칭)를 설립하는 단순ㆍ인적분할을 추진하고 있으며, 위 인적분할의 분할기일은 2027년 1월 1일로 예정되어 있습니다. 위 인적분할에 따른 분할존속회사의 상호는 주식회사 카카오엑스로 변경될 예정입니다.

한편, 주식회사 카카오인베스트먼트는 2026년 8월 21일자 이사회 결의에 따라 투자사업부문을 분할하여 분할신설회사인 주식회사 카카오인베스트먼트를 설립하고 분할회사는 상호를 주식회사 카카오엑스인베스트먼트로 변경하여 존속하는 단순ㆍ물적분할을 추진하고 있으며, 그 분할기일은 2026년 12월 18일로 예정되어 있습니다.

또한, 위 물적분할 이후 분할존속회사인 주식회사 카카오엑스인베스트먼트는 2026년 12월 22일을 합병기일로 하여 주식회사 카카오엑스인베스트먼트가 발행주식총수 전부를 보유하고 있는 주식회사 아이브이쥐를 흡수합병하는 합병을 추진하고 있습니다.

본건 합병은 인적분할 이후의 분할존속회사인 주식회사 카카오엑스를 합병존속법인으로, 물적분할 및 주식회사 아이브이쥐 흡수합병이 모두 완료된 이후의 주식회사 카카오엑스인베스트먼트를 합병소멸법인으로 하여 진행될 예정입니다.

또한, 분할존속회사인 카카오엑스는 인적분할 후 보유하게 되는 주식회사 카카오엔터프라이즈 및 케이디씨피 주식회사의 주식을 인적분할의 분할등기일이 속하는 사업연도의 종료일 이전에 분할신설회사인 카카오에이아이에 이전할 예정입니다.

상기 각 거래에 관한 자세한 사항은 주식회사 카카오의 2026년 8월 21일자 '주요사항보고서(회사분할결정)', 주식회사 카카오인베스트먼트의 2026년 8월 21일자 '회사분할결정' 공시 및 2026년 8월 21일자 '회사합병결정' 공시를 참조하시기 바랍니다.

1) 주식회사 카카오는 주식회사 카카오인베스트먼트의 지분 100%를 보유하고 있으며, 본건 합병은 상법 제527조의3 규정에 의한 소규모합병 방식으로 추진되는 바, 존속회사인 주식회사 카카오의 경우 주식매수청구권이 인정되지 않으며 합병승인을 위한 주주총회는 이사회 결의로 갈음합니다.

2) 상법 제527조의3 제4항에 의해 존속회사 발행주식 총수의 100분의 20 이상에 해당하는 주식을 소유한 주주가 합병 공고일로부터 2주간 내에 서면으로 합병에 반대하는 의사를 통지하는 때에는 소규모합병으로 본건 합병을 진행할 수 없습니다. 소규모합병 불가사유가 발생하는 경우 존속회사는 이사회 결의를 거쳐 상법 제522조의 규정에 따른 일반합병의 절차로써 본건 합병을 진행할 수 있으며, 이러한 경우 향후 관련 공시규정에 따라 공시할 예정입니다.

3) 상기 '8. 합병상대회사'의 최근 사업연도 재무내용은 주식회사 카카오인베스트먼트의 2025년말 연결 재무제표 기준입니다.

4) 상기 '10. 합병일정'은 제출일 현재 예상 일정으로, 관계법령상의 인허가 승인 및 관계기관과의 협의ㆍ승인 과정 등에 의해 변경될 수 있습니다.

5) 상기 '10. 합병일정'의 종료보고 총회는 상법 제526조 제3항 규정에 의거하여 2027년 1월 4일 합병종료 보고 이사회 결의 및 공고로 갈음합니다.

6) 합병 후 존속하는 회사인 주식회사 카카오(인적분할 및 상호변경 후 주식회사 카카오엑스(가칭))는 본 주요사항보고서 제출일 현재 한국거래소 유가증권시장 상장법인이며, 합병 후에도 유가증권시장 상장법인으로서의 지위를 유지합니다.

7) 상기 '10. 합병일정'의 합병등기예정일자인 2027년 1월 8일은 합병등기 신청 예정일자입니다.

8) 본 합병은 상기 '17. 향후 회사구조개편에 관한 계획'에 기재된 주식회사 카카오의 인적분할이 완료되는 것을 전제로 진행됩니다. 해당 인적분할이 완료되지 아니하는 경우 합병계약이 해제될 수 있으며, 인적분할 일정이 변경되는 경우 본 합병의 합병기일 등 관련 일정도 변경될 수 있습니다.

[합병관련 주요사항 상세기재] 1. 합병의 개요

(1) 합병에 관한 기본사항 1) 합병의 상대방

2) 합병의 목적

본 합병의 목적은 주식회사 카카오가 소멸회사인 주식회사 카카오인베스트먼트를 흡수합병함으로써 지배구조 단순화를 통해 기업가치를 제고하기 위함입니다.

3) 우회상장 해당여부해당 사항이 없습니다.4) 회사의 경영, 재무, 영업 등에 미치는 중요 영향 및 효과보고서 제출일 기준 주식회사 카카오는 주식회사 카카오인베스트먼트의 발행주식 100%를 소유하고 있습니다. 본 합병은 합병신주를 발행하지 않는 무증자합병으로 진행하므로 본 합병이 존속회사인 주식회사 카카오의 경영, 재무, 영업에 유의적 영향을 미치지는 않을 것이나, 완전자회사 합병을 통한 경영효율성 제고를 기대하고 있습니다.5) 향후 회사구조개편에 대한 계획향후 회사구조개편에 대한 계획에 대하여는 상기 '17. 향후 회사구조개편에 관한 계획'을 참조하시기 바랍니다.

6) 상대방 회사의 개요하기 '2. 합병 상대방회사에 관한 사항'을 참조하시기 바랍니다.

7) 합병의 형태① 합병의 방법

합병회사인 주식회사 카카오가 피합병회사인 주식회사 카카오인베스트먼트를 흡수합병하며, 주식회사 카카오는 존속하고 피합병회사인 주식회사 카카오인베스트먼트는 소멸합니다. ② 소규모합병 또는 간이합병 해당여부 및 근거

본 합병은 상법 제527조의3에 따른 소규모합병에 해당(본 합병의 대가로 발행하거나 교부하는 신주 및 자기주식이 없고, 소멸회사의 주주에게 제공한 금전이 순자산액의5%를 초과하지 않음)하며, 이사회 결의로 합병을 승인할 계획입니다.

③ 합병의 방법상 특기할 만한 사항

본 합병은 소규모합병으로 추진되나, 상법 제527조의3 제4항에 따라 존속회사 발행주식총수의 100분의 20 이상에 해당하는 주식을 소유한 주주가 합병 공고일로부터 2주 내에 서면으로 합병에 반대하는 의사를 통지하는 경우에는 소규모합병 방식으로 본 합병을 진행할 수 없습니다. 이 경우 존속회사는 이사회 결의를 거쳐 상법 제522조에 따른 일반합병 방식으로 본 합병을 진행할 수 있으며, 일반합병 방식으로 전환하는 경우 관련 법령에 따른 주주총회 승인 등 필요한 절차를 진행할 예정입니다.또한 상법 제527조의3에 따른 소규모 합병이므로 주식회사 카카오의 주주에게는 주식매수청구권이 인정되지 않습니다.8) 합병 주요일정

주1) 본 합병은 상기 '17. 향후 회사구조개편에 관한 계획'에 기재된 주식회사 카카오의 인적분할이 완료되는 것을 전제로 진행됩니다. 해당 인적분할이 완료되지 아니하는 경우 합병계약이 해제될 수 있으며, 인적분할 일정이 변경되는 경우 상기 합병 주요 일정도 변경될 수 있습니다.주2) 상기 합병 주요일정은 보고서 제출일 현재의 예상 일정이며, 관계법령 상의 인허가 및 승인, 관계기관과의 협의 등의 사정에 의해 변경될 수 있습니다.주3) 상기 '주주확정 기준일'은 소규모합병에 반대의사를 표시할 주식회사 카카오의 권리주주를 확정하기 위한 기준일을 의미합니다.주4) 합병종료보고는 이사회 결의에 의한 공고로 갈음할 예정입니다.

9) 증권신고서 제출 여부

10) 합병 등의 성사 조건

하기 '(3) 합병 등과 관련한 투자위험요소 - 1) 합병의 성사를 어렵게 하는 위험 요소'를 참조하시기 바랍니다.

(2) 합병가액 및 그 산출근거 1) 합병 비율 및 산출근거

주식회사 카카오는 주식회사 카카오인베스트먼트의 지분을 100% 소유하고 있고, 신주를 발행하지 않는 무증자 방식에 의하여 진행하므로, 합병비율을 1.0000000 : 0.0000000으로 산정하였습니다.2) 외부평가 여부

자본시장과 금융투자업에 관한 법률 시행령 제176조의5 제8항 제2호 나목 단서(다른 회사의 발행주식총수를 소유하고 있는 회사가 그 다른 회사를 합병하면서 신주를 발행하지 않는 경우에는 합병가액의 적정성에 대한 외부평가기관의 평가 제외)에 따라 외부평가기관의 평가를 거치지 않았습니다. (3) 합병 등과 관련한 투자 위험 요소 1) 합병의 성사를 어렵게하는 위험 요소 - 합병계약서 상의 계약 해제 조건은 아래와 같습니다.

2) 합병 등의 신주 상장추진 또는 상장폐지 가능성에 대한 사항합병신주를 발행하지 않는 무증자방식에 의한 합병이므로 해당사항이 없습니다. 본 합병은 우회상장에 해당되지 않는 바, 상장 폐지 가능성이 없습니다.3) 합병이 성사될 경우 관련 증권을 투자함에 있어서 고려해야 할 위험요소본 합병은 주식회사 카카오가 100% 지분을 소유하고 있는 종속회사인 주식회사 카카오인베스트먼트를 흡수합병하는 소규모 합병으로, 본 합병과 관련한 모집 또는 매출의 대상이 되는 증권은 없습니다. 또한, 주식회사 카카오인베스트먼트의 합병기일 현재 보유하고 있는 모든 종류의 자산 및 부채 등 일체의 권리 의무는 합병기일에 추가 절차나 계약 없이 주식회사 카카오가 승계하나, 재무, 영업 등에 유의적 영향을 미치지 않을 것이므로 증권을 투자함에 있어 고려해야 할 위험요소는 제한적입니다.4) 합병과 관련한 옵션 계약 체결에 관한 사항해당 사항이 없습니다. (4) 주식매수청구권에 관한 사항 본 합병은 상법 제527조의3 규정에 의한 소규모합병 방식이므로 주식매수청구권이 인정되지 않으며 주주총회의 합병 승인은 이사회 승인으로 갈음합니다.

(5) 당사회사간의 이해관계 등 1) 당사회사와의 관계① 주요사항보고서 제출일 현재 합병회사인 주식회사 카카오는 피합병회사인 주식회사 카카오인베스트먼트의 지분 100%를 보유하고 있으며, 주식회사 카카오인베스트먼트는 주식회사 카카오의 완전자회사입니다. ② 임원간 상호 겸직

③ 일방당사회사의 대주주가 타방당사회사의 특수관계인인 경우피합병회사인 주식회사 카카오인베스트먼트는 합병회사인 주식회사 카카오가 보고서제출일 현재 발행주식 100%를 소유하고 있는 자회사로, 일방당사회사의 대주주 및 특수관계인은 타방당사회사의 특수관계인에 해당합니다.④ 그 밖에 영업의 경쟁 또는 보완관계 여부 등 상호관련사항

해당 사항이 없습니다. 2) 당사회사간의 거래내용① 출자주요사항보고서 제출일 현재 주식회사 카카오는 주식회사 카카오인베스트먼트의 지분을 100% 소유하고 있습니다.

② 자금거래

해당 사항이 없습니다.

③ 채무보증해당 사항이 없습니다.④ 담보제공해당 사항이 없습니다.⑤ 영업양수도 거래해당 사항이 없습니다.⑥ 영업 거래

해당 사항이 없습니다.

⑦ 매입, 매출 거래

주1) 상기 '매출 등' 거래 중 '기타'는 거래기간중 수취한 배당금 수익입니다.

⑧ 영업상 채권ㆍ채무 및 미지급금ㆍ미수금

3) 당사회사 대주주와의 거래내용해당 사항이 없습니다.

(6) 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 1) 과거 합병등의 내용주식회사 카카오인베스트먼트는 2021년 12월 26일을 합병기일로 하여 주식회사 케이벤처그룹을 흡수합병하였습니다.2) 대주주의 지분현황 등본 합병은 합병 신주를 발행하지 않는 무증자 합병으로 진행되므로, 합병 전ㆍ후로 발생하는 대주주의 지분변동은 없습니다.3) 합병 이후 회사의 자본변동본 합병은 합병신주를 발행하지 않는 무증자 합병이므로 합병 이후 주식회사 카카오의 발행주식총수 및 자본금의 변동은 없습니다.4) 경영방침 및 임원구성 등본 합병이 완료된 후에 존속하는 회사의 향후 중요 경영방침, 임원의 구성방법 등에 관하여 사전합의, 계획, 양해사항은 존재하지 않습니다.5) 합병 이후 사업계획 등 본 합병이 완료된 후에 존속하는 회사가 향후 진출, 변경, 폐지하려는 사업은 존재하지 않습니다.

2. 합병 상대방회사에 관한 사항

(1) 회사의 개요

(2) 사업의 내용 주식회사 카카오인베스트먼트는 정보통신업체, 소프트웨어업체 등에 대한 투자와 경영자문 등의 사업을 영위하고 있습니다. (3) 재무에 관한 사항 1) 최근 3년간 요약 재무상태표

2) 최근 3년간 요약 손익계산서

(4) 외부감사인의 감사의견

(5) 이사회 등 회사의 기관에 관한 사항

1) 이사회에 관한 사항

① 이사회 구성 개요본 주요사항보고서 제출일 현재 주식회사 카카오인베스트먼트 이사회는 사내이사 1명과 기타비상무이사 2명으로 구성되어 있습니다.

② 중요 의결사항 등

③ 이사회내 위원회해당사항이 없습니다. 2) 감사제도에 관한 사항본 주요사항보고서 제출일 현재 주식회사 카카오인베스트먼트는 1인의 감사를 선임하였으며 인적사항은 아래와 같습니다.

3) 주주의 의결권 행사에 관한 사항 - 투표제도집중투표제, 서면투표제 또는 전자투표제를 채택하고 있지 않습니다. - 소수주주권공시대상 기간 중 소수주주권이 행사되지 않았습니다. - 경영권 경쟁공시대상 기간 중 경영지배권 경쟁이 발생하지 않았습니다. (6) 주주에 관한 사항 주식회사 카카오인베스트먼트는 본 주요사항보고서 제출일 현재 주식회사 카카오가 100% 지분을 보유하고 있습니다. (7) 임원 및 직원 등에 관한 사항 2026년 6월말 기준 임직원은 총 16명입니다(이사 및 감사 제외). (8) 계열회사 등에 관한 사항 주식회사 카카오와 주식회사 카카오인베스트먼트는 독점규제 및 공정거래에 관한 법률 시행령 제4조에 따라 카카오 기업집단 범위에 포함되며, 양사는 계열회사 관계입니다.자세한 사항은 주식회사 카카오의 정기보고서(사업보고서, 분반기보고서 포함) 내용을 참조하여 주시기 바랍니다. (9) 그 밖에 투자자 보호를 위하여 필요한 사항 1) 중요한 소송사건 해당 사항이 없습니다.2) 그 밖의 우발채무 등 해당 사항이 없습니다.3) 제재현황 해당 사항이 없습니다.

※ 관련공시

2026.08.21. 주요사항보고서(회사분할결정)