상지건설 [발행조건확정]증권신고서(지분증권)

증권신고서(지분증권)

증권발행조건확정

1. 정정대상 신고서의 최초제출일 : 2026년 05월 15일

2. 모집 또는 매출 증권의 종류 : 기명식 보통주 2,200,000주

3. 모집 또는 매출금액 : 11,000,000,000원

4. 정정사유 : 권리락가 산정을 위한 예정발행가액 확정

5. 정정사항※ 금번 정정사항은 권리락가 산정을 위한 예정발행가액 확정에 따른 기재 정정으로, 정정사항 확인의 편의를 위해 정정사항은 ' 굵은 주황색 ' 을 사용하여 기재하였습니다. 또한 금번 권리락가 산정을 위한 예정발행가액은 당사의 액면가액인 5,000원과 동일하게 산정되었습니다.

(주1) 정정 전

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(주1) 정정 후

2. 모집 또는 매출에 관한 일반사항

(주2) 정정 전

1. 공모개요

당사는 2026년 05월 08일 개최한 최초 이사회 결의를 통해 기명식 보통주 2,200,000주를 주주우선공모 증자방식으로 발행하기로 결의하였습니다.

금번 주주우선공모 유상증자의 발행개요는 다음과 같습니다.

공모가격의 결정방법은 본 증권신고서 "제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법"을 참고하시기 바랍니다. 예정발행가액은 최초 이사회결의일 직전 거래일을 기산일로 하여 산정하였으며, 최종 발행가액은 구주주 청약초일 전 3거래일에 확정되어 익영업일에 당사 홈페이지(https://www.sangji.co.kr) 및 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다.■ 모집(예정)가액당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 20%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

모집(예정)가액은 최초 이사회결의일 직전 거래일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가 (총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 20%를 적용하여 산정하였습니다. 권리락가 산정을 위한 예정 발행가액 산정은 신주배정기준일로부터 과거 제3거래일 전부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 20%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가단위로 절상합니다.

■ 예정발행가액 산정표

단, 신주배정기준일(주주확정일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 20%의 할인율을 적용한 예정 발행가액을 산출하여 예정발행가액을 다시 공시할 예정입니다. 이 때 공시되는 예정 발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정 발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정 발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정 발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다 .

■ 확정발행가액 산정

확정발행가액은 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 할인율 20%를 적용하여 산정합니다. 따라서 구주주 청약 초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말합니다)를 기준주가로 하여 20%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지(https://www.sangji.co.kr)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

※ 일반공모 발행가액은 구주주 청약 시 적용된 확정발행가액을 동일하게 적용합니다.

(주2) 정정 후

1. 공모개요

당사는 2026년 05월 08일 개최한 최초 이사회 결의를 통해 기명식 보통주 2,200,000주를 주주우선공모 증자방식으로 발행하기로 결의하였습니다.

금번 주주우선공모 유상증자의 발행개요는 다음과 같습니다.

공모가격의 결정방법은 본 증권신고서 "제1부 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - I. 모집 또는 매출에 관한 일반사항 - 3. 공모가격 결정방법"을 참고하시기 바랍니다. 예정발행가액은 최초 이사회결의일 직전 거래일을 기산일로 하여 산정하였으며, 최종 발행가액은 구주주 청약초일 전 3거래일에 확정되어 익영업일에 당사 홈페이지(https://www.sangji.co.kr) 및 금융감독원 전자공시시스템에 공시될 예정입니다.■ 모집(예정)가액당사는 금번 유상증자의 1주당 예정발행가액을 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-16조 및 제5-18조의 일반공모 방식으로 유상증자를 하는 경우의 발행가액 산정 방식을 준용하여 20%의 할인율을 적용한 가액으로 산정합니다.

모집(예정)가액은 최초 이사회결의일 직전 거래일을 기산일로 하여 기산일로부터 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가 (총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 20%를 적용하여 산정하였습니다. 권리락가 산정을 위한 예정 발행가액 산정은 신주배정기준일로부터 과거 제3거래일 전부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(총 거래금액 ÷총 거래량)를 기준주가로 하여 할인율 20%를 적용하여 산정합니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 예정 발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가단위로 절상합니다.

■ 예정발행가액 산정표

단, 신주배정기준일(주주확정일) 전 과거 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 20%의 할인율을 적용한 예정 발행가액을 산출하여 예정발행가액을 다시 공시할 예정입니다. 이 때 공시되는 예정 발행가액을 기준으로 권리락 조치가 이루어질 예정입니다. 이는 권리락 시 기준이 되는 예정 발행가액을 최초 증권신고서 제출시점에 산출된 예정 발행가액이 아닌 권리락 시점의 주가를 반영한 예정 발행가액을 사용하여 적절한 권리락 조치를 취하기 위함입니다 .

■ 권리락가 산정을 위한 예정(1차) 발행가액 산정표

■ 확정발행가액 산정

확정발행가액은 「증권의 발행 및 공시등에 관한 규정」 제5-18조(유상증자의 발행가액 결정)의 산출근거에 의거, 구주주 청약초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가를 기준주가로 하여 할인율 20%를 적용하여 산정합니다. 따라서 구주주 청약 초일 전 제3거래일부터 제5거래일까지의 가중산술평균주가(그 기간 동안 증권시장에서 거래된 해당 종목의 총 거래금액을 총 거래량으로 나눈 가격을 말합니다)를 기준주가로 하여 20%의 할인율을 적용한 확정발행가액을 산출하여 금융위원회(금융감독원) 전자공시시스템에 공시할 예정이며, 회사의 인터넷 홈페이지(https://www.sangji.co.kr)에 게재하여 개별통지에 갈음할 예정입니다. 산정한 가액이 액면가액 이하일 경우에는 액면가액을 확정발행가액으로 하며, 호가단위 미만은 호가 단위로 절상합니다.

※ 일반공모 발행가액은 구주주 청약 시 적용된 확정발행가액을 동일하게 적용합니다.

(주3) 정정 전 당사의 금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수 6,828,712주의 32.22%에 해당하는 2,200,000주가 추가로 상장됩니다. 당사의 최대주주는 예정발행가액 기준으로 금번 유상증자의 구주주 청약시 배정분에 대해 100% 가능한 수준의 금액(23.6억원)을 청약할 예정입니다. 확정발행가액이 예정발행가액을 상회할 경우 청약주식수가 금액(23.6억원)에 맞춰 감소될 예정입니다. 최대주주의 특별관계자인 ㈜앤로보틱스(구, ㈜협진)의 청약계획은 확인할 수 없습니다.증권신고서 제출 전일 현재 당사의 최대주주의 지분율은 12.58%이며 금번 유상증자의 구주주청약 배정분에 대해 약 100% 수준으로 청약시 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재의 지분율의 변동은 없을 것으로 예상됩니다. 그러나 예기치 못한 상황이 발생 또는 확정발행가액이 증가하여 최대주주가 청약 미참여시 지분율은 9.51%로 하락할 수 있으며, 50% 수준으로 청약시 11.05%로 하락할 수 있습니다.

만약 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재가 청약에 대해 100% 참여하게 된다면 약 23.6억원의 청약증거금이 필요한 상황입니다. ㈜중앙첨단소재는 현재 전액 보유자금으로 당사의 금번 유상증자에 대해 참여할 계획을 가지고 있습니다. 다만, 이사회 등 내부의사 결정 과정을 통해 확정된 사항은 아니며, 추후 1주당 모집가액의 상승 등으로 자금여력이 부족할 경우 미참여할 가능성 또한 존재합니다. 미참여시 상기의 당사의 최대주주 주식소유 변동 현황 표와 같이 12.58%에서 9.51%까지 3.07%p 하락할 수 있습니다. 최대주주의 청약 미참여로 지분율이 취약해질 경우, 향후 경영권 분쟁이 대두될 가능성을 배제할 수 없습니다. 최대주주 등의 지분율 하락은 향후 안정적인 경영권 유지에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 그 밖에 예상치 못한 경영권 혼란 가능성도 존재하니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

① 최대주주 청약 예정금액 및 자금조달 능력

㈜중앙첨단소재가 본건 유상증자에서 배정분 전량을 청약할 경우 배정 예정 주식수는 277,009주이며, 예정발행가액 8,520원 기준 청약 예정금액은 약 2,360백만원(약 23.6억원)입니다. ㈜중앙첨단소재는 2025년 및 2026년 반기 에 영업손실 및 당기순손실을 기록하였으나, 2026년 반기말 충분한 현금및현금성자산, 금융상품, 당기손익-공정가치측정금융자산 및 기타금융자산 등 금융자산을 보유하고 있습니다. 2026년 반기말 연결 기준 ㈜중앙첨단소재의 금융자산 합계는 56,960백만원 이고 금융부채 합계는 21,229백만원 으로, 금융자산에서 금융부채를 차감한 순금융자산은 35,731백만원 입니다. 현금및현금성자산과 단기금융상품만 합산하여도 13,786백만원 으로, 예상 청약자금 약 2,354.6백만원의 약 5.8배 수준입니다. 또한 2026년 반기보고서 상 미사용자금 운용내역은 보통예금 10,000백만원 및 ETF 평가액 3,771백만원 등 총 13,771백만원으로 최대주주인 ㈜중앙첨단소재가 본건 유상증자 배정분을 청약하기 위한 재무적 여력을 보유하고 있는 것으로 판단하고 있습니다.

(후략) (주3) 정정 후

당사의 금번 유상증자로 인하여 기발행주식 총수 6,828,712주의 32.22%에 해당하는 2,200,000주가 추가로 상장됩니다. 당사의 최대주주는 예정발행가액 기준으로 금번 유상증자의 구주주 청약시 배정분에 대해 100% 가능한 수준의 금액( 13.85억원 )을 청약할 예정입니다. 또한 ㈜중앙첨단소재는 최초 증권신고서에 기재한 대로총 청약자금을 금액 기준 약 23.6억원으로 예정한 바, 구주주 배정분의 100%인 약 13.85억원과 이외의 약 9.75억원의 일반공모 참여가 예정되어있습니다. 그러나 확정발행가액이 예정발행가액을 상회할 경우 청약주식수가 금액(23.6억원)에 맞춰 감소될 예정입니다. 최대주주의 특별관계자인 ㈜앤로보틱스(구, ㈜협진)의 청약계획은 확인할 수 없습니다.증권신고서 제출 전일 현재 당사의 최대주주의 지분율은 12.58%이며 금번 유상증자의 구주주청약 배정분에 대해 약 100% 수준으로 청약시 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재의 지분율의 변동은 없을 것으로 예상됩니다. 그러나 예기치 못한 상황이 발생 또는 확정발행가액이 증가하여 최대주주가 청약 미참여시 지분율은 9.51%로 하락할 수 있으며, 50% 수준으로 청약시 11.05%로 하락할 수 있습니다.

만약 당사의 최대주주인 ㈜중앙첨단소재가 청약에 대해 100% 참여하게 된다면 약 13.85억원 의 청약증거금이 필요한 상황입니다. 그러나 ㈜중앙첨단소재는 최초 증권신고서 제출에 기재한 대로 청약자금을 금액 기준 약 23.6억원으로 예정한 바, 구주주 배정분의 100%인 약 13.85억원과 이외의 약 9.75억원의 일반공모 참여가 예정되어있습니다. ㈜중앙첨단소재는 현재 전액 보유자금으로 당사의 금번 유상증자에 대해 참여할 계획을 가지고 있습니다. 다만, 이사회 등 내부의사 결정 과정을 통해 확정된 사항은 아니며, 추후 1주당 모집가액의 상승 등으로 자금여력이 부족할 경우 미참여할 가능성 또한 존재합니다. 미참여시 상기의 당사의 최대주주 주식소유 변동 현황 표와 같이 12.58%에서 9.51%까지 3.07%p 하락할 수 있습니다. 최대주주의 청약 미참여로 지분율이 취약해질 경우, 향후 경영권 분쟁이 대두될 가능성을 배제할 수 없습니다. 최대주주 등의 지분율 하락은 향후 안정적인 경영권 유지에 부정적인 영향을 미칠 수 있으며, 그 밖에 예상치 못한 경영권 혼란 가능성도 존재하니, 투자자께서는 이 점 유의하시기 바랍니다.

① 최대주주 청약 예정금액 및 자금조달 능력

㈜중앙첨단소재가 본건 유상증자에서 배정분 전량을 청약할 경우 배정 예정 주식수는 277,009주이며, 예정발행가액 5,000원 기준 청약 예정금액은 약 1,385백만원(약 13.85억원)입니다. 한편, ㈜중앙첨단소재는 최초 증권신고서 제출에 기재한 대로 청약자금을 금액 기준 약 23.6억원으로 예정한 바, 구주주 배정분의 100%인 약 13.85억원과 이외의 약 9.75억원의 일반공모 참여가 예정되어있습니다. ㈜중앙첨단소재는 2025년 및 2026년 반기 에 영업손실 및 당기순손실을 기록하였으나, 2026년 반기말 충분한 현금및현금성자산, 금융상품, 당기손익-공정가치측정금융자산 및 기타금융자산 등 금융자산을 보유하고 있습니다. 2026년 반기말 연결 기준 ㈜중앙첨단소재의 금융자산 합계는 56,960백만원 이고 금융부채 합계는 21,229백만원 으로, 금융자산에서 금융부채를 차감한 순금융자산은 35,731백만원 입니다. 현금및현금성자산과 단기금융상품만 합산하여도 13,786백만원 으로, 예상 청약자금 약 2,354.6백만원의 약 5.8배 수준입니다. 또한 2026년 반기보고서 상 미사용자금 운용내역은 보통예금 10,000백만원 및 ETF 평가액 3,771백만원 등 총 13,771백만원 으로 최대주주인 ㈜중앙첨단소재가 본건 유상증자 배정분을 청약하기 위한 재무적 여력을 보유하고 있는 것으로 판단하고 있습니다.

(후략) (주4) 정정 전 V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

나. 발행제비용의 내역

2. 자금의 사용 목적

가. 공모자금 사용 계획

※ 발행제비용은 회사 자체자금으로 부담할 예정이므로, 모집총액 18,744백만원 전액을 운영자금으로 사용할 예정입니다나. 공모자금 세부 사용목적

금번 유상증자 자금 사용내역 우선순위는 아래와 같습니다.

(중략)

※ 납입일 이전 발생 또는 집행 예정인 금액은 회사 자체자금, 기존 보유 현금, 차입금 또는 관계회사 대여금 등으로 선집행한 후, 유상증자 납입금 수령 이후 해당 선집행분의 보전 또는 관련 미지급금 지급에 사용할 예정입니다.

(후략) (주4) 정정 후 V. 자금의 사용목적

1. 모집 또는 매출에 의한 자금조달 내역

가. 자금조달금액

나. 발행제비용의 내역

2. 자금의 사용 목적

가. 공모자금 사용 계획

※ 발행제비용은 회사 자체자금으로 부담할 예정이므로, 모집총액 11,000 백만원 전액을 운영자금으로 사용할 예정입니다나. 공모자금 세부 사용목적

금번 유상증자 자금 사용내역 우선순위는 아래와 같습니다.

(중략)

※ 납입일 이전 발생 또는 집행 예정인 금액은 회사 자체자금, 기존 보유 현금, 차입금 또는 관계회사 대여금 등으로 선집행한 후, 유상증자 납입금 수령 이후 해당 선집행분의 보전 또는 관련 미지급금 지급에 사용할 예정입니다.

(후략)